Bài học hôm nay của chúng ta sẽ có liên quan chút ít đến
tính toán. Bạn đã được nghe qua về khái niệm “pips” và “lots” ? Bài này sẽ giúp
bạn tìm hiểu chi tiết hơn cũng như cho bạn thấy “pips” và “lots” được tính toán
như thế nào.
Hãy dành thời gian cho những điều cơ bản này trước. Bạn đừng
vội giao dịch nếu như chưa cảm thấy
thông suốt về những khái niệm này cũng như bạn cần hiểu rõ về cách tính lời (profit)
và lỗ (loss)
PIP là gì ?
Với mỗi cặp tiền khác nhau, giá trị 1 pip có thể khác
nhau. Với mỗi cặp tiền mà USD đứng trước, cách tính như sau :
Đối với cặp USD/JPY, 1 pip bằng 0.01
USD/JPY:
119.90
.01 chia tỉ giá = giá trị 1 pip
.01 / 119.90 = 0.0000834
Con số có vẻ rất dài, đừng lo ngại, chúng ta sẽ nói về
lot size sau, và bạn sẽ thấy nó đơn giản hơn..
USD/CHF:
1.5250
.0001 chia tỉ giá = giá trị 1 pip
.0001 / 1.5250 = 0.0000655
USD/CAD:
1.4890
.0001 chia tỉ giá = giá trị 1 pip
.0001 / 1.4890 = 0.00006715
Trong trường hợp USD đứng sau trong 1 cặp tiền, chúng ta
sẽ phải tính thêm 1 bước
EUR/USD:
1.2200
.0001 chia tỉ giá = giá trị 1 pip
.0001 / 1.2200 = EUR 0.00008196
nhưng chúng ta cần đổi lại ra USD, vì thế chúng ta thêm 1
bước tính :
EUR x tỉ giá (EUR?USD)
0.00008196 x 1.2200 = 0.00009999
Được làm tròn lên thành 0.0001
GBP/USD:
1.7975
.0001 chia tỉ giá = giá trị 1 pip
.0001 / 1.7975 = GBP 0.0000556
Chúng ta đổi ra USD :
GBP x tỉ giá (GBP/USD)
0.0000556 x 1.7975 = 0.0000998
Được làm tròn lên thành 0.0001
Khi nhìn lại quy trình tính toán trên, bạn tự đặt câu hỏi
: tôi phải làm tất cả các bước tính toán này sao ?. Câu trả lời là KHÔNG. Hầu hết
các sàn giao dịch sẽ làm việc này cho bạn.
Bạn chỉ cần hiểu họ đã làm việc đó như thế nào mà thôi.
Trong phần tiếp theo, chúng ta sẽ tìm hiểu về Lot size
LOT là gì ?
Giao dịch Forex được thực hiện
theo đơn vị LOT. 1 lot chuẩn có giá trị = 100 000 USD. Một lot mini có giá trị
10 000 USD. Như bạn đã biết, mỗi thay đổi nhỏ nhất của tỉ giá được đo bằng đơn
vị pip, và để giao
dịch tạo
ra những khoản lời/lỗ
đáng kể, chúng ta cần giao
dịch với
một khối lượng tiền lớn.
Giả sử bạn giao dịch 1 lot có giá trị 100 000 USD. Chúng
ta thử tính vài ví dụ xem khi giao dịch khối lượng 1 lot, thì 1 pip có giá trị
thế nào
USD/JPY có tỉ giá 119.90
(.01 / 119.90) x $100,000 = $8.34 mỗi pip
USD/CHF có tỉ giá 1.4555
(.0001 / 1.4555) x $100,000 = $6.87 mỗi pip
Trong trường hợp USD đứng sau trong cặp tiền tệ, công thức
có khác đi đôi chút.
EUR/USD có tỉ giá 1.1930
(.0001 / 1.1930) X EUR 100,000 = EUR 8.38 x 1.1930 = $9.99734 làm tròn lên 10
usd / pip
GBP/USD có tỉ giá 1.8040
(.0001 / 1.8040) x GBP 100,000 = 5.54 x 1.8040 = 9.99416 làm tròn lên 10 usd/
pip
Mỗi sàn
giao dịch có thể có những quy ước riêng cho việc tính giá trị
1 pip, bạn có thể liên hệ với sàn mình đang giao dịch để biết chính xác giá trị
này.
Tính lời và lỗ như thế nào ?
Như vậy bạn đã biết giá trị của pip được tính thế nào,
bây giờ bạn sẽ học cách tính lời và lỗ.
Chúng ta mua USD và bán Francs Thụy Sỹ ( BUY USD/CHF)
Tỉ giá đang là 1.4525/1.4530. Vì bạn mua nên sẽ mua tại mức
giá 1.4530.
Bạn mua 1 lot 100 000 USD giá 1.4530
Vài giờ sau, tỉ giá lên đến 1.4550 , bạn đã có lời và bạn
quyết định thanh khoản giao
dịch này.
Tỉ giá mới của USD/CHF là 1.4550/1.4555. Vì ngay từ đầu bạn
đã vào lệnh mua, nên bây giờ khi bạn thanhkhoản lệnh
này, sẽ tương đương như bạn bán ra , vì thế giá bán khớp lệnh là 1.4550
Tỉ giá 1.4530 và 1.4550 chênh lệnh 0.0020 hay còn gọi là
chênh lệch 20 pips
Sử dụng công thức mà chúng tôi đã cung cấp ở trên, bây giờ
chúng ta có
(.0001/1.4550) x $100,000 = $6.87 per pip x 20 pips =
$137.40
Hãy luôn nhớ khi bạn giao dịch vào và ra thị trường, bạn
phải chịu thiệt thòi về chênh lệch giá mua/ bán. Khi bạn mua , bạn sử dụng giá
ask, khi bạn sell, bạn sử dụng giá bid.
Như vậy khi bạn vào thị trường bằng lệnh Mua, bạn sẽ chịu
thiệt spread ngay khi vào thị trường ( giá trên biểu đồ + spread), nhưng đến
khi ra thoát khỏi thị trường, bạn sẽ không phải trả spread nữa ( ra đúng giá
trên biểu đồ). Ngược lại, khi bạn vào thị trường bằng lệnh Bán, bạn sẽ không chịu
thiệt spread lúc vào lệnh ( vào đúng giá spread trên chart), nhưng khi thoát khỏi
thị trường, bạn sẽ chịu thiệt spread (giá trên biểu đồ + spread).
Tỉ lệ đòn bẩy là gì ? ( Leverage)
Chắc bạn đang thắc mắc , với một nhà đầu tư nhỏ như bạn,
bạn đào đâu ra số tiền 100 000 USD để giao dịch 1 lot. Hãy tưởng tượng sàn
giao dịch của bạn lá 1 ngân hàng. Họ cho bạn vay 100 000 USD
để mua tiền tệ và chỉ yêu cầu bạn đưa họ 1000 USD tiền đặt cọc. Quá tuyệt đến mức
khó tin đúng không ? Đó là sự thật vì Forex cho bạn sử dụng tỉ lệ đòn bẩy.
Lựa chọn sử dụng tỉ lệ đòn bẩy bao nhiêu phụ thuộc vào việc sàn
giao dịch cho phép tỉ lệ nào cũng như bạn cảm thấy tỉ lệ bao
nhiêu là phù hợp với bạn nhất.
Thông thường các sàn
giao dịch yêu cầu bạn một số vốn tối thiểu để bắt đầu giao dịch.
Họ cũng sẽ quyết định số tiền bạn cần đảm bảo trong tài khoản là
bao nhiêu để có thể giao dịch 1 lot.
Ví dụ, với mỗi 1000 USD trong tài khoản, bạn
được phép giao dịch 1 lot có giá trị 100 000 USD. Như vậy nếu bạn có 5000 USD
trong tài khoản,
bạn được cho phép giao dịch đến 500 000 USD ( 5 lots).
Số tiền ký quỹ cho mỗi lot sẽ khác nhau tùy theo quy định
của từng sàn. Trong ví dụ trên, sàn
giao dịch yêu cầu ký quỹ 1% (1:100). Điều đó có nghĩa là cho
mỗi giao dịch trị giá 100 000 USD, bạn cần có trong tài khoản
1000 USD để đặt cọc.
Margin Call là gì ?
Trong trường hợp tiền trong tài khỏan
của bạn xuống dưới mức yêu cầu đặt cọc, sàn giao dịch sẽ tự động đóng 1 vài hoặc
tất cả các lệnh bạn đang giao dịch. Điều này tránh việc tài
khoản của bạn còn số âm nếu thị trường giao động ngược
chiều với dự đoán của bạn quá xa.
Ví dụ 1 :
Bạn mở 1 tài
khoản giao dịch chuẩn ( không phải tài
khoản giao dịch lot mini) với số tiền 2500 USD ( thực ra
đây là số tiền khá rủi ro cho việc giao dịch lot chuẩn). Bạn giao dịch 1 lệnh
EUR/USD với số tiền ký quỹ đặt cọc 1000 USD. Khi bạn chưa vào thị trường, bạn
có 2500 USD trong tài
khoản, khi bắt đầu giao dịch 1 lot, tiền bạn đã đặt cọc cho 1
lot giao dịch đó là 1000 USD (used margin), như vậy tiền còn có thể đặc cọc tiếp
cho các giao dịch tiếp theo là 1500 USD ( usable margin)
Khi giao dịch của bạn bị lỗ xuống hết 1500 USD, bạn sẽ bị
margin call ( báo thiếu tiền ký quỹ).
Nhớ chắc chắn rằng bạn đã phân biệt rõ sự khác nhau giữa
used margin và usable margin.
Nếu giá trị tài
khoản của bạn (equity) rơi xuống gần hết usable margin vì
giao dịch đang bị thua lỗ, bạn cần nạp thêm tiền vào tài khoản để tránh việc
giao dịch của bạn sẽ tự động bị thanh khoản.
Vì vậy, khi bạn quyết định giao dịch gần ranh giới margin
bắt buộc, bạn cần biết rõ chính sách của sàn giao dịch về số tiền cần ký quỹ.
Việc chọn mức ký quỹ bao nhiêu là một đề tài được tranh
luận nhiều, cũng như có những ý kiến cho rằng sử dụng tỉ lệ đòn bẩy càng cao
thì càng nguy hiểm. Tất cả phụ thuộc vào cá nhân nhà giao dịch.. Điều quan trọng
bạn phải nhớ là cần hiểu về chính sách margin của sàn giao dịch trước khi bắt đầu
cũng như hãy giao dịch với một tỉ lệ đòn bẩy mà bạn cảm thấy có thể chấp nhận
được rủi ro của nó.
Tỉ lệ đòn bẩy thường được viết dưới dạng tỉ lệ : ví dụ
1:100, 1:200, 1:500. Cũng có một số sàn viết theo cách khác : 200:1 hoặc 100:1.
VNBC Sưu tầm
Blogger Comment
Facebook Comment